我國銀行理財業(yè)務近年來發(fā)展迅猛，社會廣泛關注。理財業(yè)務會對銀行帶來哪些影響？銀行理財產品風險幾何？銀行運作有哪些不規(guī)范之處？下一步監(jiān)管會有何新舉措？記者1月30日就此采訪了業(yè)內人士及專家。
理財影響有多大？
統(tǒng)計顯示，2012年末我國銀行理財產品余額已超過7萬億元。快速發(fā)展的理財業(yè)務對經濟發(fā)展及銀行自身帶來哪些影響？
“銀行理財產品是連接直接融資工具和居民財富的橋梁，對改善社會融資結構發(fā)揮了不可替代的作用�！便y監(jiān)會業(yè)務創(chuàng)新監(jiān)管部主任王巖岫說，大部分銀行理財資金投向符合國家產業(yè)政策領域，有助于引導社會資金合理投資，提高資金配置效率，服務實體經濟。
銀監(jiān)會主席助理閻慶民說，銀行理財業(yè)務是對推進利率市場化改革做出的有益探索，也為客戶提供了更多投資選擇。據(jù)估算，去年銀行理財產品年化加權平均收益率約為4.1%。
“理財產品收入已成為工行中間業(yè)務收入的支柱品種�！惫ば匈Y產管理部副總經理馬續(xù)田說，發(fā)展理財業(yè)務是銀行調整經營戰(zhàn)略的重要推手，有助于提高銀行的投資管理能力和核心競爭力。
銀行理財業(yè)務風險幾何？
業(yè)內人士認為，目前銀行理財業(yè)務的主要風險，是“資金池”運作模式潛藏著流動性風險以及理財產品存在投向和兌付的風險。
王巖岫說，目前，部分銀行繼續(xù)在開展不規(guī)范的“資金池”理財業(yè)務。
所謂“資產池”，是銀行把不同期限、不同品種的理財產品混在一起，把自營業(yè)務與代理業(yè)務也混在一起的運作方式。它易產生期限錯配，通過借新還舊、滾動發(fā)售維持運營，一旦出現(xiàn)募集困難或巨額贖回，將面臨流動性風險。
國務院發(fā)展研究中心金融所副所長巴曙松表示，部分信托理財產品存在兌付風險，多為銀行看好融資項目后再研究融資形式，由于受貸款規(guī)模和籌資限制，采取理財產品方式規(guī)避規(guī)模，實現(xiàn)融資�！皢栴}主要不是出在融資形式上，而是出在融資項目的評估上�！�
此外，應警惕一些銀行賬務處理不統(tǒng)一，利用機構理財調節(jié)監(jiān)管指標，或通過券商、基金等通道變相監(jiān)管套利。
據(jù)悉，銀監(jiān)會已將“資金池”理財業(yè)務列為今年現(xiàn)場檢查重點，同時擬出臺措施規(guī)范理財產品投資的風險防范。
“目前銀行理財市場處在培育發(fā)展階段，存在一些風險點，但總體風險可控。”王巖岫說。
銀行運作有哪些不規(guī)范？
銀行理財業(yè)務運作不規(guī)范，主要表現(xiàn)為銷售行為不規(guī)范、誤導銷售現(xiàn)象時有發(fā)生和信息披露不充分。
記者瀏覽多家銀行官網(wǎng)上的理財產品，發(fā)現(xiàn)多數(shù)銀行的非保本理財產品投資范圍、投資比例、收益分配等信息披露過于籠統(tǒng)。
中央財經大學金融法研究所所長黃震說，理財產品銷售兌付環(huán)節(jié)，要看到信息披露的渠道，更要強調信息披露的可知性和易理解性。
閻慶民強調，銀行必須規(guī)范自身的銷售行為，將風險提示放在首位，及時、準確、完整地披露信息。工行、光大等多家銀行高管表示，正在進一步加強理財業(yè)務信息系統(tǒng)建設，加強理財產品信息披露。
下一步監(jiān)管會有哪些舉措？
現(xiàn)行銀行理財業(yè)務的監(jiān)管法規(guī)框架，是在2005年頒布的《商業(yè)銀行個人理財業(yè)務管理暫行辦法》基礎上建立的。銀行理財業(yè)務快速發(fā)展，市場發(fā)生變化，部分法規(guī)已不能適應發(fā)展需要。
王巖岫表示，銀監(jiān)會將逐步修訂和完善理財業(yè)務的監(jiān)管法規(guī)框架，在制度層面保證銀行理財業(yè)務有法可依。
據(jù)悉，針對理財產品市場投資環(huán)節(jié)問題較多，銀監(jiān)會正在制定“理財產品投資運作管理辦法”；在完成理財產品市場主要環(huán)節(jié)規(guī)范的基礎上，將修訂《商業(yè)銀行個人理財業(yè)務管理暫行辦法》。
“銀監(jiān)會將繼續(xù)完善監(jiān)管制度框架，不斷健全理財產品風險監(jiān)測系統(tǒng)等基礎設施，運用好準入、非現(xiàn)場監(jiān)管、現(xiàn)場檢查、監(jiān)管處罰等手段，嚴格監(jiān)管產品設計、銷售和資金投向。同時，推動加強銀行、證券、保險監(jiān)管政策的協(xié)調性，以科學有效的監(jiān)管支持和鼓勵理財業(yè)務持續(xù)健康發(fā)展�！遍悜c民說。